2002-0201

CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Entire Act repealed by SY 2007, c.16, s.184 (March Loi entièrement abrogée par LY 2007, ch. 16, art. 17, 2008) 184 (17 mars 2008) TABLE OF CONTENTS TABLE DES MATIÈRES Interpretation 1 Définitions 1 Exemption of certain trades in securities 2 Exemptions 2 PART 1 PARTIE 1 REGISTRATION INSCRIPTION Requirement for registration 3 Obligation d’inscription 3 Registration 4 Inscription 4 Restrictions on registration 5 Limites 5 Renewals 6 Renouvellements 6 Restriction on registration to continue 7 Maintien des limites 7 Refusal, suspension, and cancellation 8 Rejet, suspension et annulation 8 Application form 9 Formulaire de demande 9 Further information 10 Autres renseignements 10 Expert assistance 11 Aide technique 11 Address for service 12 Adresse aux fins de signification 12 Bond requirements 13 Cautionnement 13 Forfeiture of bonds 14 Confiscation des cautionnements 14 Appointment of receiver, custodian, or Nomination d’un séquestre, d’un gardien ou liquidator 15 d’un liquidateur 15 Appeal from refusal, suspension, or Appels 16 cancellation 16 Avis de refus, de suspension ou Notice of refusal, suspension, or d’annulation 17 cancellation 17 PART 2 PARTIE 2 INVESTIGATION AND ACTION BY THE ENQUÊTES ET MESURES PRISES PAR LE REGISTRAR REGISTRAIRE Investigation 18 Enquêtes 18 Injunctions 19 Injonctions 19 Order to hold or refrain from dealing with Ordre 20 funds 20 Séquestre, séquestre-gérant ou syndic 21 Receiver, receiver and manager, or trustee 21 PARTIE 3 PART 3 RÉGLEMENTATION DU COMMERCE DES REGULATION OF TRADING VALEURS MOBILIÈRES Prospectus 22 Prospectus 22 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 1 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Delivery of prospectus 23 Remise des prospectus 23 Rescission of contract 24 Résiliation du contrat 24 Right to rescind 25 Droit de résilier 25 Voidability of short sales 26 Annulation des ventes à découvert 26 Confirmation of customer’s transaction 27 Confirmation de la transaction 27 Calling at residences for the purpose of trading 28 Interdiction de se rendre aux résidences 28 Opportunity for employment with Offre d’emploi 29 investment 29 Conseiller en placement 30 Investment counsel or securities advisor 30 Assertions 31 Representation of government approval 31 Ordre de cessation 32 Order to cease trading 32 PART 4 PARTIE 4 AUDITS VÉRIFICATIONS Undertaking to employ accountant 33 Engagement 33 Broker and security issuer to keep records 34 Tenue de registres 34 Financial examination 35 Examen financier 35 PART 5 PARTIE 5 GENERAL DISPOSITIONS GÉNÉRALES Rules of Court to apply 36 Règles de procédure 36 Appointments 37 Nominations 37 Confidentiality 38 Confidentialité 38 Protection of persons administering the Act 39 Immunité 39 Admissibility in evidence of certified statements 40 Admissibilité en preuve 40 Power to give priority to prospector or miner 41 Priorité 41 Inspection and copies of documents 42 Inspection et copies de documents 42 Witnesses 43 Témoins 43 Regulations 44 Règlements 44 Offences and penalties 45 Infractions et peines 45 Prosecutions 46 Poursuites 46 Warrants of arrest from other jurisdictions 47 Mandats 47 Collection of costs of investigation 48 Perception des frais d’enquête 48 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 2 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Interpretation Définitions 1 In this Act, 1 Les définitions qui suivent s’appliquent à la présente loi. “broker” means a person or company who trades in securities but does not include a « cadre » Y sont assimilés le président, salesperson; « courtier » l’administrateur, le membre du comité, le fiduciaire, le secrétaire, le trésorier, le directeur “company” means an incorporated company, général, le chef de service ou toute autre incorporated association, incorporated personne occupant un poste de gestion, quelle syndicate, and incorporated organization, que soit son appellation. “official” wheresoever incorporated, and includes an intended company; « compagnie » « compagnie » Toute entité dotée de la personnalité morale, quel que soit le lieu de sa “individual” means a natural person, but does constitution; y est assimilée une compagnie not include a trustee, partnership, éventuelle. “company” unincorporated association, unincorporated organization, unincorporated syndicate, « conseiller en placement » Personne ou executor, administrator, or other personal legal compagnie dont l’activité — réelle ou prétendue representative; « particulier » — est de conseiller autrui sur l’opportunité d’effectuer des placements dans des valeurs “investment counsel” means any person or mobilières en particulier, d’en acheter ou d’en company who or that engages in or holds vendre et dont l’activité principale est de themselves or itself out as engaging in the donner des conseils continus en matière de business of advising others as to the advisability placements en fonction des besoins personnels of investing in or purchasing or selling specific de chaque client. “investment counsel” securities and who or that is primarily engaged in giving continuous advice as to the « conseiller en valeurs » ou « conseiller en investment of funds on the basis of the valeurs mobilières » Personne ou compagnie individual needs of each client; « conseiller en dont l’activité — réelle ou prétendue — est de placement » conseiller autrui, directement ou par des publications ou des écrits, sur l’opportunité “official” includes president, chair, director, d’effectuer des placements dans des valeurs member of a committee, trustee, secretary, mobilières en particulier, d’en acheter ou d’en treasurer, general manager, departmental or vendre. “securities advisor” branch manager, and any other person in a managerial capacity by whatsoever name called; « courtier » Personne ou compagnie qui fait le « cadre » commerce des valeurs mobilières, à l’exception des vendeurs. “broker” “person” means an individual, partnership, unincorporated association, unincorporated « émetteur de valeurs » ou « émetteur de valeurs syndicate, unincorporated organization, trustee, mobilières » Personne ou compagnie dont les executor, administrator, or other legal personal opérations ne portent que sur ses propres representative; « personne » valeurs. “security issuer” “registrar” means the registrar of securities or « opération » Est assimilé à une opération any duly authorized person performing their l’achat de valeurs, la sollicitation ou l’obtention duties under this Act; « registraire » d’une souscription ou d’un achat de valeurs et la transaction — vente, aliénation ou autre — “salesperson” means an individual registered as portant sur une valeur et, s’agissant d’une a salesperson under this Act; « vendeur » compagnie, l’attribution, l’émission ou l’aliénation de ses propres valeurs, notamment REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 3 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES “securities advisor” means any person or par option, entente, vente, résolution ou company who or that engages in or holds règlement administratif, ainsi que, dans tous les themselves or itself out as engaging in the cas, toutes choses assimilées à la présente business of advising others, either directly or définition par règlement. “trade” ou “trading” through publications or writings, as to the advisability of investing in or purchasing or « particulier » Personne physique, à l’exclusion selling specific securities; « conseiller en valeurs » des fiduciaires, des sociétés de personnes, des or « conseiller en valeurs mobilières » groupements non dotés de la personnalité morale ou des exécuteurs testamentaires, des “security” includes administrateurs successoraux ou autres représentants successoraux. “individual” (a) any document, instrument, or writing commonly known as a security, « personne » Les particuliers, les sociétés de personnes ainsi que tout groupement non doté (b) any document constituting evidence of de la personnalité morale, les fiduciaires, title to or interest in the capital, assets, exécuteurs testamentaires, administrateurs property, profits, earnings, or royalties of any successoraux ou autres représentants person or company, successoraux. “person” (c) any document constituting evidence of « registraire » Le registraire des valeurs an interest in an association of legatees or mobilières ou une personne dûment autorisée heirs, exerçant ses fonctions sous le régime de la présente loi. “registrar” (d) any document constituting evidence of an option, subscription, or other interest in « valeur » ou « valeur mobilière » Y sont or to a security, assimilés les documents suivants : (e) any bond, debenture, share, stock, note, a) les documents, actes, écrits généralement unit, unit certificate, participation certificate, reconnus comme valeur; certificates of share or interest, pre- organization certificate, or subscription, b) les documents constatant un titre ou un intérêt sur le capital, l’actif, les biens, les (f) any agreement providing that money bénéfices, les gains ou les redevances d’une received will be repaid or treated as a personne ou d’une compagnie; subscription to shares, stock, units, or interests at the option of the recipient or of c) les documents constatant un intérêt dans any person or company, une association de légataires ou d’héritiers; (g) any certificate of share or interest in a d) les documents constatant un intérêt dans trust, estate, or association, une valeur ou un intérêt à cet égard, y compris une option ou une souscription; (h) any profit-sharing agreement or certificate, e) les obligations, débentures, actions, parts, billets, unités, certificats d’unités, certificats (i) any certificate of interest in an oil, natural de participation, certificats d’actions ou gas, or mining lease, mineral claim, or d’intérêts, certificats ou souscriptions royalty voting trust certificate, préconstitutifs; (j) any oil or natural gas royalties or leases or f) les ententes prévoyant le remboursement fractional or other interest therein, d’espèces ou leur assimilation à une souscription d’actions, de parts, d’unités ou d’intérêts, au choix du bénéficiaire ou d’une REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 4 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES (k) any collateral trust certificate, autre personne ou compagnie; (l) any exploration permit (petroleum and g) les certificats d’actions ou d’intérêts dans natural gas), une fiducie, une succession ou une association; (m) any income or annuity contract, h) les ententes ou certificats de participation (n) any investment contract, whether they aux bénéfices; relate to a person, proposed company, or company, as the case may be, and i) les certificats faisant état d’un intérêt dans un bail ou un claim portant sur du pétrole, (o) any plan or agreement (or any certificate, du gaz naturel ou des minéraux, ou dans un instrument, or writing relating thereto) for certificat de placement en fiducie portant sur the payment of educational costs or other des redevances et comportant droit de vote; assistance to students, the principal features of which consist of j) les redevances ou les baux portant sur du pétrole ou du gaz naturel, ou les fractions (i) the making of contributions, and d’intérêts ou autres intérêts à cet égard; (ii) benefits related in whole or in part to k) les certificats garantis par mise en gage de the amount and duration of titre; contributions, and l) les permis de prospection (de pétrole et de (p) any claim, mineral claim or mining gaz naturel); property, or any interest therein, acquired under the Yukon Placer Mining Act (Canada) m) les contrats assurant le paiement d’un or the Yukon Quartz Mining Act (Canada); revenu ou d’une rente; « valeur » or « valeur mobilière » n) les contrats de placement, qu’ils aient “security issuer” means a person or company rapport à une personne, à une compagnie trading only in securities of their or its own projetée ou à une compagnie, selon le cas; issue; « émetteur de valeurs » or « émetteur de valeurs mobilières » o) les plans ou ententes  ou les certificats, actes ou écrits s’y rapportant  pour le “trade” or “trading” includes any purchase of a paiement des frais de scolarité ou de toute security, any solicitation or obtaining of a autre aide aux étudiants dont les subscription to or purchase of a security, any particularités sont l’apport et les avantages sale or disposition of a security, any dealing or reliés en totalité ou en partie au montant ou transaction in a security and, in the case of a à la durée de l’apport; company, includes any allotment, issue, or disposition of any of its own securities by p) les claims, claims miniers ou propriétés option, agreement, sale, resolution, bylaw, or minières ou les intérêts s’y rapportant, acquis otherwise, and in all cases includes anything en application de la Loi sur l’extraction de l’or declared to be included in this definition by the dans le Yukon (Canada) ou de la Loi sur regulations. « opération » R.S., c.158, s.1. l’extraction du quartz dans le Yukon (Canada). “security” « vendeur » Particulier inscrit en cette qualité au titre de la présente loi. “salesperson” L.R., ch. 158, art. 1 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 5 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Exemption of certain trades in securities Exemptions 2 Part 1 of this Act shall not apply to 2 La partie 1 de la présente loi ne s’applique pas aux opérations suivantes : (a) a trade in a specific security by or on behalf of the owner, for the owner’s account, a) celle visant une valeur particulière when the trade is not made in the course of effectuée par le propriétaire ou en son nom continued and successive transactions of a et pour son compte, quand l’opération n’est like nature and is not made by a person or pas effectuée dans le cours de transactions company whose usual business is trading in continues et successives de même nature et securities; par une personne ou compagnie qui se livre habituellement à des opérations sur valeur; (b) a trade in a security when one of the parties to the trade is registered as a broker b) l’opération sur valeurs dont l’une des under this Act and the security is listed on parties est un courtier inscrit au titre de la any stock exchange designated by the présente loi, la valeur étant enregistrée à une regulations; bourse désignée par règlement; (c) a trade in a security by a chartered bank, a c) l’opération sur valeurs effectuée par une trust company, or an insurance company; banque à charte ou une compagnie de fiducie ou une compagnie d’assurance; (d) a trade in a security by an official or employee of Her Majesty in right of Canada d) l’opération sur valeurs effectuée, dans le or any province, or of any municipality, cadre de ses fonctions, par un fonctionnaire public board, or commission in Canada, in de Sa Majesté du chef du Canada ou d’une the performance of their duties as such; province, par un fonctionnaire municipal ou par un agent d’un organisme public ou d’une (e) a trade in a security by or for the account commission au Canada; of a pledgee or mortgagee for the purpose of liquidating a bona fide debt, when the e) l’opération sur valeurs effectuée par un security was pledged or mortgaged in good créancier gagiste ou un créancier faith as security for the debt; hypothécaire, ou pour son compte, dans le but d’éteindre une dette véritable, si la valeur (f) a trade in a security under a writ of a été mise en gage ou hypothéquée de bonne execution or an order of any court, or by an foi pour garantir la dette; executor, administrator, guardian, or committee acting as such, or by a trustee, f) l’opération sur valeurs découlant d’un bref receiver, or custodian under the Bankruptcy de saisie-exécution ou d’une ordonnance and Insolvency Act (Canada) or by a receiver judiciaire, ou effectuée par un exécuteur under the Judicature Act, or by a liquidator testamentaire, un administrateur successoral, under the Winding-up and Restructuring Act un tuteur ou un curateur agissant en cette (Canada), the Business Corporations Act or the qualité, ou par un syndic, un séquestre ou un Canada Business Corporations Act (Canada); gardien agissant au titre de la Loi sur la faillite et l’insolvabilité (Canada), par un séquestre au (g) a trade in its own securities by a company titre de la Loi sur l’organisation judiciaire ou that is constituted as a private company par un liquidateur agissant au titre de la Loi under the law under which the company was sur les liquidations et les restructurations incorporated and that is entitled to all (Canada), de la Loi sur les sociétés par actions privileges and exemptions conferred by that ou de la Loi canadienne sur les sociétés par law on a private company, when no actions; commission or other remuneration is paid or given in connection therewith, unless the g) l’opération à titre gratuit visant ses propres REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 6 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES regulations provide that the company shall valeurs par une compagnie privée — formée not be exempted in whole or in part from sous le régime des lois du lieu de sa the application of Part 3; constitution et bénéficiant des avantages et immunités accordés à ce type de compagnie (h) a trade in its own securities by a company par ces mêmes lois — sauf si le règlement by way of dividend or distribution of surplus décrète son assujettissement total ou partiel à or for the purpose of securing additional la partie 3; capital or funds, if notice thereof is first given to the registrar and the securities are h) l’opération à titre gratuit visant ses propres issued or sold exclusively to existing valeurs par une compagnie à titre de members of the company or holders of its dividendes ou de distribution de surplus, ou issued securities and when the registrar so visant à obtenir des capitaux ou des fonds requires, proportionately to their holdings or additionnels, si le registraire en est au in any other proportion or in any other préalable notifié et si les valeurs ne sont special manner, if no commission or émises ou vendues qu’aux membres présents remuneration is allowed or paid in de la compagnie ou aux détenteurs de ses connection therewith, but subject to all valeurs émises, le registraire pouvant exiger provisions of the regulations enlarging or qu’elles le soient en proportion de leurs restricting the application of this paragraph; avoirs, en quelque autre proportion ou de quelque autre façon particulière, l’opération (i) a trade in its own securities by a company étant toujours assujettie à une extension ou à in the course of the reorganization of the une limitation réglementaire de l’application company and not for the purpose of securing du présent alinéa; additional capital or funds, except in accordance with the provisions of paragraph i) l’opération visant ses propres valeurs (h); effectuée par une compagnie dans le cadre d’une réorganisation, mais ne visant pas (j) a trade in its own securities by a company l’obtention de capitaux ou de fonds by way of exchange of securities by the additionnels, sauf dans le cadre de l’alinéa h); company with another company in connection with an amalgamation or j) l’opération effectuée par une compagnie consolidation of the companies or a merger portant échange de ses propres valeurs avec of one company in the other company; une autre compagnie dans le cadre d’une fusion de l’une et l’autre; (k) a trade in good faith by a bona fide prospector or miner of a security issued by k) l’opération effectuée de bonne foi par un them to finance a prospecting expedition, or prospecteur ou un mineur véritable visant to dispose of any of their interest in a une valeur émise par lui afin de financer une mineral or placer mining claim or property expédition de prospection ou pour aliéner tel staked by or wholly or partially owned by de ses intérêts sur un claim minier, une claim them; d’exploitation de placer ou un bien qu’il a jalonné ou qui lui appartient en tout ou en (l) a trade by a company in securities secured partie; by mortgage or charge on its property, real or personal, when the entire issue of securities l) l’opération effectuée par une compagnie is sold at one time; visant des valeurs que garantissent une hypothèque ou une charge sur ses biens réels (m) a trade in negotiable bills of exchange or ou personnels, dès lors que l’émission entière promissory notes or other commercial paper est vendue en une seule transaction; maturing not more than one year from the date of issue and not offered for sale to an m) l’opération visant des effets de commerce individual otherwise than as provided for in — billets, lettres de change ou autres — REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 7 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES paragraph (a) of this section; venant à échéance au plus tard un an après la date de leur émission et ne faisant pas l’objet (n) a trade in a security evidencing d’une offre de vente adressée à un particulier, indebtedness in respect of sauf au titre de l’alinéa a) du présent article; (i) a contract for the sale of goods under n) l’opération sur des valeurs constatant une which possession is or is to be delivered to dette contractée relativement : the buyer and the property in the goods is to vest in the buyer at a subsequent time (i) à un contrat de vente d’objets en vertu on performance of any obligation, or duquel la possession et la propriété ne sont acquises à l’acheteur qu’à une date (ii) a contract for the hire of goods under ultérieure après exécution d’une which it is agreed that the hirer shall obligation, become, or shall have the option to become the owner of the goods on full (ii) à un contrat de louage d’objets dans compliance with the terms of the lequel il est convenu que le locataire contract; deviendra ou aura le choix de devenir le propriétaire des objets au moment de la (o) a trade in securities by a person or réalisation de certaines clauses du contrat; company formed solely for benevolent, fraternal, charitable, educational, or o) l’opération sur valeurs effectuée par une recreational purposes, when no part of the personne ou une compagnie constituée net earnings enure to the benefit of any uniquement à des fins bénévoles, security holder and information relative to fraternelles, caritatives, éducatives ou the security has first been delivered to the récréatives, quand aucune partie de registrar; and l’excédent net ne profite aux détenteurs de valeurs et que les renseignements à cet égard (p) any class of trade in a security exempted ont d’abord été remis au registraire; by the regulations. R.S., c.158, s.2. p) une catégorie d’opérations sur valeurs bénéficiant d’une exemption réglementaire. L.R., ch. 158, art. 2 PART 1 PARTIE 1 REGISTRATION INSCRIPTION Requirement for registration Obligation d’inscription 3 No person or company shall directly or 3 Nul ne peut agir, même indirectement, à indirectly act as a broker, security issuer, or titre de courtier, d’émetteur de valeurs ou de salesperson unless the person or company holds vendeur sans être titulaire d’un certificat a certificate of registration therefor under this d’inscription valide à cette fin au titre de la Act which is in full force and effect. présente loi. L.R., ch. 158, art. 3 R.S., c.158, s.3. Registration Inscription 4 The registrar shall grant registration or 4 Le registraire accorde l’inscription, ou son renewal of registration to an applicant if, in the renouvellement, s’il juge que le demandeur est opinion of the registrar, the applicant is suitable apte à la recevoir et que la demande n’est pas for registration and the proposed registration is REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 8 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES not objectionable. R.S., c.158, s.4. susceptible d’opposition. L.R., ch. 158, art. 4 Restrictions on registration Limites 5 The registrar may attach to a registration 5 Le registraire peut, à son appréciation, or renewal of registration any terms, conditions, assortir l’inscription ou son renouvellement des or restrictions that may be considered necessary modalités, conditions ou restrictions qu’il by the registrar. R.S., c.158, s.5. estime nécessaires. L.R., ch. 158, art. 5 Renewals Renouvellements 6 The Commissioner in Executive Council 6 Le commissaire en conseil exécutif établit : shall establish a) une date annuelle de dépôt d’une (a) an annual filing date for renewal of demande pour le renouvellement d’une registration as a broker, security-issuer, or inscription à titre de courtier, d’émetteur de salesperson; and valeurs ou de vendeur; (b) the type of documents that have to be b) les catégories de documents qui doivent filed annually, as well as annual filing fees. être déposés chaque année ainsi que les S.Y. 1998, c.24, s.2. droits annuels de dépôt. L.Y. 1998, ch. 24, art. 2 Restriction on registration to continue Maintien des limites 7 A registration shall have effect only in 7 L’inscription ne vise que les opérations respect of bona fide trades entered into during effectuées de bonne foi au cours de sa période de the period for which the registration is in force, validité et les modalités, conditions ou and if the certificate of registration provides that restrictions prescrites par le certificat demeurent any term, condition, or restriction shall applicables en dépit de la modification, de continue in force, despite the variation, l’annulation ou de l’expiration de l’inscription. termination, or expiration of the registration, L.R., ch. 158, art. 7 the term, condition, or restriction shall have effect accordingly. R.S., c.158, s.7. Refusal, suspension, and cancellation Rejet, suspension et annulation 8(1) The registrar may refuse an application 8(1) Le registraire peut refuser toute demande for registration or renewal of registration, but if d’inscription ou de renouvellement there is material alteration in the proposals a d’inscription. Cependant, s’il survient un further application may be made, except that no changement important dans les propositions, new application shall be receivable by the une nouvelle demande peut être présentée sans registrar until after the expiration of one month qu’une nouvelle demande puisse toutefois être from the date on which the last application was déposée moins d’un mois après le rejet de la refused except for technical errors in the dernière demande, sauf en cas d’erreurs application. purement techniques constatées dans la demande. (2) The registrar shall suspend or cancel any (2) Le registraire suspend ou radie registration if in the registrar’s opinion the l’inscription, s’il estime que l’intérêt public le action is in the public interest, in which case requiert, et, en ce cas, il en avise the registrar shall immediately notify the REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 9 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES registrant of the suspension or cancellation. immédiatement l’intéressé. L.R., ch. 158, art. 8 R.S., c.158, s.8. Application form Formulaire de demande 9 Every application for registration under 9 Toute demande d’inscription prévue par la this Act shall be made in the prescribed form. présente loi est établie selon le formulaire R.S., c.158, s.9. réglementaire. L.R., ch. 158, art. 9 Further information Autres renseignements 10 The registrar may require any further 10 Le registraire peut demander dans le délai information or material to be submitted by an qu’il précise tout renseignement ou applicant or a registrant within a specified time documentation supplémentaire que le and may require verification by affidavit or demandeur ou l’inscrit doit remettre, otherwise of any information or material then l’attestation, notamment par affidavit, de tout or previously submitted or may require the renseignement ou documentation qui est ou qui applicant or the registrant or any partner, a été remis ou l’interrogatoire, sous serment, par official, director, or employee of the applicant lui-même ou par toute personne qu’il désigne or of the registrant to submit to examination par écrit, du demandeur, de l’inscrit ou de tel de under oath by the registrar or a person ses associés, cadres, administrateurs ou membres designated by the registrar in writing. de son personnel. L.R., ch. 158, art. 10 R.S., c.158, s.10. Expert assistance Aide technique 11(1) If the registrar considers it necessary 11(1) S’il le juge nécessaire pour l’application for the due administration of this Act, the régulière de la présente loi, le registraire peut registrar may appoint one or more persons to nommer une ou plusieurs personnes qui, à son assist the registrar who, in the registrar’s avis, possèdent les qualités requises pour l’aider. opinion, are qualified to do so. (2) The registrar may submit any agreement, (2) Le registraire peut remettre pour examen prospectus, financial statement, report, or other toute entente, prospectus, état financier, rapport document to a person appointed under ou autre document à la personne nommée en subsection (1) for examination, and the registrar vertu du paragraphe (1). Lui-même ou la or a person designated by the registrar in personne qu’il désigne par écrit ont les mêmes writing has the like power to summon and pouvoirs d’assigner à comparaître et de faire enforce the attendance of witnesses before a comparaître des témoins devant la personne person appointed under subsection (1) and to nommée en vertu du paragraphe (1) et de les compel them to produce documents, records, contraindre à produire des documents, registres and things as is vested in the registrar. et autres choses. (3) A person appointed under subsection (1) (3) La personne nommée en vertu du shall be paid any amounts for services and paragraphe (1) reçoit pour ses services et ses expenses that may be prescribed. dépenses les sommes réglementaires. L.R., R.S., c.158, s.11. ch. 158, art. 11 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 10 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Address for service Adresse aux fins de signification 12 Every applicant shall state, in an 12 Dans sa demande d’inscription, le application for registration, an address for demandeur indique une adresse aux fins de service in the Yukon and all notices under this signification au Yukon. Pour l’application de la Act or the regulations shall be sufficiently given présente loi, constitue un avis suffisant tout avis to or served on the applicant for all purposes of envoyé, en vertu de la présente loi ou des this Act if sent by registered or certified mail règlements, au requérant par courrier addressed to the applicant at the latest address recommandé ou certifié à sa dernière adresse so stated. R.S., c.158, s.12. ainsi indiquée. L.R., ch. 158, art. 12 Bond requirements Cautionnement 13(1) The registrar may require any 13(1) Le registraire peut exiger de tout applicant or any registered person or company demandeur ou personne ou compagnie inscrite within a specified time to deliver a bond by a la remise dans un délai précis d’un surety company approved by the registrar or cautionnement établi par une compagnie de any other bond in any form and on any garantie qu’il approuve, ou tout autre condition and in any amount that the cautionnement, en la forme, aux conditions et regulations or the registrar shall require. pour le montant fixés par les règlements ou par lui. (2) The registrar may require a new or an (2) Le registraire peut exiger qu’un nouveau additional bond of the kind mentioned in cautionnement ou un cautionnement subsection (1) to be filed within a specified additionnel du même genre que celui qui est time. R.S., c.158, s.13. mentionné au paragraphe (1) soit déposé dans un délai précis. L.R., ch. 158, art. 13 Forfeiture of bonds Confiscation des cautionnements 14(1) Any bond mentioned in section 13 14(1) Le cautionnement visé à l’article 13 est shall be forfeit and the sum named therein shall confisqué et assimilé à une créance du ministre become due and owing by the person or sur la personne ou la compagnie liée par le company bound thereby as a debt to the cautionnement sur dépôt auprès du registraire Minister when there has been filed with the du certificat du ministre attestant que la registrar the Minister’s certificate that the personne ou la compagnie, ou un cadre de la person or company in respect of whose conduct compagnie dont le cautionnement garantit la the bond is conditioned or any official of that conduite, a, à l’égard d’une opération sur company has, in connection with a trade in a valeurs : security, been a) été déclaré coupable d’un acte criminel; (a) convicted of a criminal offence; b) été déclaré coupable d’une infraction à la (b) convicted of an offence against any présente loi ou aux règlements; provision of this Act or the regulations; c) fait l’objet d’une injonction, non (c) enjoined by the court or a judge thereof provisoire, par le tribunal ou tel de ses juges; otherwise than by an interim injunction; or d) été l’objet, dans une affaire civile, d’un (d) a party to civil proceedings as a result of jugement définitif fondé sur la fraude which final judgment has been given against relativement à une opération sur valeurs. the person, company, or official in REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 11 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES connection with a trade in a security when the judgment is based on a finding of fraud. (2) Any bond mentioned in section 13 shall (2) Le cautionnement visé à l’article 13 est be forfeit and the sum named therein shall confisqué et assimilé à une créance du ministre become due and owing by the person or sur la personne ou la compagnie liée par le company bound thereby as a debt to the cautionnement sur dépôt auprès du registraire Minister when there has been filed with the du certificat signé par le ministre attestant registrar a certificate signed by the Minister that qu’une des deux procédures suivantes a été proceedings by or in respect of the person or intentée contre la personne ou la compagnie company in respect of whose conduct the bond dont le cautionnement garantit la conduite : is conditioned have been taken a) une procédure au titre de la Loi sur la (a) under the Bankruptcy and Insolvency Act faillite et l’insolvabilité (Canada); (Canada); or b) s’agissant d’une compagnie, la liquidation. (b) in the case of a company, by way of winding-up. (3) The Minister may assign any bond forfeit (3) Le ministre peut céder le cautionnement under subsections (1) and (2) or may pay over confisqué au titre des paragraphes (1) et (2) ou money recovered thereunder to any person or verser les fonds recouvrés au titre de celui-ci à company, or into the Supreme Court in trust for toute personne ou compagnie, ou les consigner those persons and companies that are or may à la Cour suprême en fiducie pour le compte des become judgment creditors of the person or personnes et des compagnies qui sont ou company bonded, or to any trustee, custodian, peuvent devenir créancières judiciaires de la interim, or official receiver or liquidator of the personne ou la compagnie visée par le person or company, as the case may be; the cautionnement ou à tout syndic, gardien, assignment or payment over to be in accordance séquestre — provisoire ou officiel — ou au with and on conditions set forth in the liquidateur de cette personne ou compagnie, regulations or in any special order of the selon le cas. La cession ou le versement Minister. R.S., c.158, s.14. susmentionnés sont effectués conformément aux conditions réglementaires ou à celles fixées par arrêté spécial du ministre. L.R., ch. 158, art. 14 Appointment of receiver, custodian, or Nomination d’un séquestre, d’un gardien ou liquidator d’un liquidateur 15 The Minister, whenever Her Majesty 15 Dès lors que Sa Majesté bénéficie d’une becomes a creditor of any person or company in créance au titre de l’article 14 et du présent respect of a debt arising from the provisions of article, le ministre peut intenter toute procédure section 14 and of this section, may take any qu’il estime indiquée en vertu de la Loi sur la proceedings the Minister sees fit under the faillite et l’insolvabilité (Canada), de la Loi sur Bankruptcy and Insolvency Act (Canada), the l’organisation judiciaire, de la Loi sur la liquidation Judicature Act, the Winding-up and Restructuring et les restructurations (Canada) ou de la Loi Act (Canada), or the Canada Business canadienne sur les sociétés par actions pour la Corporations Act (Canada) for the appointment nomination d’un syndic, d’un gardien, d’un of an interim receiver, custodian, trustee, séquestre ou d’un liquidateur, selon le cas. L.R., receiver, or liquidator, as the case may be. ch. 158, art. 15 R.S., c.158, s.15. REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 12 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Appeal from refusal, suspension, or Appels cancellation 16 If any registration is refused, suspended, 16 Dans les 30 jours suivant l’avis de rejet, or cancelled under this Part, the person or de suspension ou de radiation au titre de la company affected may appeal therefrom to the présente partie, l’intéressé peut appeler de la Supreme Court within 30 days from the date on mesure à la Cour suprême, laquelle peut which notice of refusal, suspension, or confirmer, infirmer ou modifier la mesure prise cancellation is given by the registrar, and the par le registraire. L.R., ch. 158, art. 16 Supreme Court may confirm, reverse, or modify the action of the registrar. R.S., c.158, s.16. Notice of refusal, suspension, or cancellation Avis de refus, de suspension ou d’annulation 17 The registrar may in the case of any 17 En cas de radiation, le registraire est tenu refusal or suspension and shall in the case of d’aviser le public, notamment par avis public, any cancellation give notice to the public by ou un particulier, notamment par courrier advertisement or otherwise, or to any individual recommandé ou certifié, s’il l’estime indiqué. by registered or certified mail or otherwise, L’avis est facultatif en cas de rejet ou de whenever the registrar considers it advisable. suspension. L.R., ch. 158, art. 17 R.S., c.158, s.17. PART 2 PARTIE 2 INVESTIGATION AND ACTION ENQUÊTES ET MESURES PRISES BY THE REGISTRAR PAR LE REGISTRAIRE Investigation Enquêtes 18(1) The registrar or any person or persons 18(1) Le registraire ou toute personne qu’il the registrar may by order appoint may make désigne par ordre peut mener toute enquête any investigation they consider expedient for jugée utile à l’application régulière de la the due administration of this Act or into any présente loi ou enquêter sur tout aspect des matter relating to trading in securities, in which opérations sur valeurs. Dans ce cas, le registraire case the registrar or the registrar’s representative ou son représentant peut vérifier ou examiner : or representatives may investigate, inquire into, and examine a) les affaires internes de la personne ou de la compagnie visée et les documents — livres, (a) the affairs of the person or company in pièces, correspondance —, communications, respect of which the investigation is being négociations, transactions, enquêtes, prêts, made and any books, papers, documents, emprunts et paiements émanant de correspondence, communications, l’intéressé, ou liés ou relatifs à celui-ci, ainsi negotiations, transactions, investigations, que les biens, les éléments d’actif ou les loans, borrowings, and payments to, by, on choses appartenant en totalité ou en partie à behalf of, or in relation to or connected with l’intéressé, ou à un tiers agissant pour le the person or company and any property, compte ou à titre de mandataire pour lui, ou assets, or things owned, acquired, or acquis ou aliénés, en tout ou en partie, même alienated in whole or in part by the person indirectement, par l’intéressé; or company or by any person or company acting on behalf of or as agent for the person b) les éléments d’actif ou de passif — or company; and obligations, créances, engagements — et les conditions financières ou autres du moment REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 13 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES (b) the assets at any time held, the liabilities, concernant l’intéressé et les liens existants ou debts, undertakings, and obligations at any passés entre l’intéressé et toute autre time existing, the financial or other personne du fait de placements, de conditions at any time prevailing or in promesses, de garanties ou de paiement de relation to or in connection with the person commissions, de la détention ou de or company, and the relationship that may l’acquisition d’intérêts, de prêts ou at any time exist or have existed between the d’emprunts d’argent, d’actions ou de tous person or company and any other person or autres biens, de la cession, de la négociation company because of investments, ou de la détention d’actions, de commissions promised, secured, or paid, l’administration de liaison, d’un contrôle interests held or acquired, the loaning or commun, d’une influence ou d’un contrôle borrowing of money, stock, or other indus, ou de tout autre lien. property, the transfer, negotiation, or holding of stock, interlocking directorates, common control, undue influence, or control or any other relationship. (2) The person making an investigation (2) L’enquêteur au titre du présent article a under this section has the same power to les mêmes attributions que la Cour suprême en summon and enforce the attendance of matière civile pour assigner et contraindre les witnesses and compel them to give evidence on témoins à comparaître et pour contraindre les oath or otherwise, and to produce documents, témoins à faire des dépositions, sous serment ou records, and things, as is vested in the Supreme autrement, et de produire des documents, Court for the trial of civil actions, and the registres ou choses. La personne qui omet ou failure or refusal of a person to attend, to answer refuse de comparaître, de déposer ou de questions, or to produce the documents, produire tout document, registre ou chose en sa records, and things in the person’s custody or garde ou en sa possession peut être citée pour possession makes the person liable to be outrage par un juge du tribunal comme si elle committed for contempt by a judge of the court avait enfreint une ordonnance ou un jugement as if in breach of an order or judgment of that de ce tribunal, et la Loi sur la preuve n’a pas pour court, and no provision of the Evidence Act effet de soustraire une banque, ses dirigeants ou exempts any bank or any officer or employee employés à l’application du présent article. thereof from the operation of this section. (3) A person giving evidence at an (3) Quiconque témoigne à une enquête tenue investigation under this section may be en vertu du présent article peut y être représenté represented by counsel or agent. par ministère d’avocat ou de mandataire. (4) If an investigation is ordered under this (4) Si une enquête est ordonnée en vertu du section, the person or persons appointed to présent article, l’enquêteur peut fouiller, saisir et make the investigation may search for, seize, prendre possession des documents, registres, and take possession of any documents, records, valeurs mobilières ou autres biens de la securities, or other property of the person or personne ou de la compagnie qui fait l’objet de company whose affairs are being investigated. l’enquête. (5) If any documents, records, securities, or (5) Les documents, registres, valeurs other property are seized under subsection (4), mobilières ou autres biens saisis en vertu du the documents, records, securities, or other paragraphe (4) sont disponibles pour inspection property shall be made available for inspection et reproduction par la personne ou la and copying by the person or company from compagnie de qui ils ont été saisis à une date et whom seized at a mutually convenient time and un endroit qui conviennent aux parties en REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 14 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES place. cause. (6) If an investigation is ordered under this (6) Si une enquête est ordonnée en vertu du section, the registrar may appoint an présent article, le registraire peut charger un accountant or other person to examine comptable ou toute autre personne d’examiner documents, records, properties, and matters of les documents, registres, biens et affaires de la the person or company whose affairs are being personne ou de la compagnie qui en fait l’objet. investigated. (7) Every person or persons appointed under (7) La personne nommée en vertu du présent this section shall report the result of their article fait un rapport d’enquête ou d’examen au investigation or examination to the registrar. registraire. (8) No person, without the consent of the (8) Il est interdit de communiquer à Minister or the registrar, shall disclose, except to quiconque, sauf à son avocat ou à son the person’s counsel or agent appointed mandataire nommé en conformité avec le pursuant to subsection (3), any information or paragraphe (3), sans le consentement du evidence obtained or the name of any witness ministre ou du registraire, tout renseignement examined or brought to be examined under this ou élément de preuve obtenu en vertu du section. R.S., c.158, s.18. présent article, ni le nom du témoin interrogé ou cité à comparaître pour interrogatoire en application du présent article. L.R., ch. 158, art. 18 Injunctions Injonctions 19(1) The Supreme Court or any judge 19(1) S’il est démontré d’après la thereof, on the application of the registrar, if it documentation déposée ou la preuve fournie is made to appear on the material filed or qu’un acte frauduleux ou une infraction à la evidence adduced that any fraudulent act or any présente loi ou aux règlements a été, est ou est offence against this Act or the regulations has sur le point d’être commis, la Cour suprême ou been, is being, or is about to be committed, may tel de ses juges peut, sur demande du registraire, by order enjoin par ordonnance, interdire : (a) any registered broker, security issuer, a) à un courtier, à un émetteur de valeurs ou salesperson, or any person or company à un vendeur inscrit, ou à une personne ou implicated with any of them in the same compagnie commise avec eux dans les matter, from trading in any security mêmes affaires, de se livrer à toute opération whatever absolutely or for any period of time sur valeurs, soit définitivement, soit pour la that seems just, and any such injunction période jugée juste; une telle injonction shall ipso facto suspend the registration of entraîne de ce fait la suspension de any registered broker, security issuer, or l’inscription de l’intéressé définitivement ou salesperson named in the order absolutely or pour la période indiquée dans l’ordonnance; during the period of time stated in the order;

or b) à toute personne ou compagnie de se livrer à toute opération sur valeurs, en (b) any person or company from trading in général ou en particulier, ou de commettre any security whatever, or in any specific tel acte frauduleux ou série d’actes security, or from committing any specific frauduleux, soit définitivement, soit pour la fraudulent act or series of fraudulent acts période jugée juste. absolutely or for any period of time that REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 15 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES seems just. (2) The application of the registrar under (2) La demande que présente le registraire en subsection (1) may be made without any action vertu du paragraphe (1) peut l’être sans being commenced, either qu’aucune action ne soit intentée : (a) by an ex parte motion for an interim a) soit par motion ex parte en injonction injunction which shall, if granted, remain in provisoire, laquelle, si elle est accordée, full force for 10 days from the date thereof, demeure valide 10 jours après le prononcé, à unless the time is extended or the originating moins que le délai ne soit prolongé ou que la motion mentioned in paragraph (b) is sooner motion introductive visée à l’alinéa b) fasse heard and determined; or plus tôt l’objet d’une audience et d’une décision; (b) by an originating notice of motion which, if an interim injunction has been b) soit par avis introductif de motion, lequel, granted, shall be served within five and en cas d’octroi de l’injonction provisoire, est returnable within 10 days from the date of signifié dans les cinq jours et rapporté dans the interim injunction. R.S., c.158, s.19. les 10 jours après le prononcé. L.R., ch. 158, art. 19 Order to hold or refrain from dealing with Ordre funds 20(1) The registrar may, 20(1) Le registraire peut, dans tel des cas suivants : (a) if the registrar is about to order an investigation under section 18 involving a a) il est sur le point d’ordonner la tenue person or company or during or after an d’une enquête mettant en cause une investigation under section 18, involving a personne ou une compagnie en application person or company; de l’article 18 ou pendant ou après une telle enquête; (b) if the registrar is about to suspend or cancel the registration of any person or b) il est sur le point de suspendre ou de radier company; or l’inscription d’une personne ou d’une compagnie; (c) if criminal proceedings or proceedings in respect of a contravention of this Act or the c) des poursuites criminelles ou des regulations are about to be or have been poursuites relatives à une contravention à la commenced against any person or company présente loi ou aux règlements qui, selon lui, that in the opinion of the registrar are se rapportent à une valeur quelconque, à une connected with or arise out of any security or opération sur valeurs ou à toute entreprise any trade therein or out of any business que dirige une personne ou une compagnie, conducted by that person or company, sont sur le point d’être engagées ou ont été engagées contre elle, in writing or by telegram direct any person or company having on deposit or under control or ordonner, par écrit ou par télégramme, à toute for safekeeping any funds or securities of the personne ou compagnie ayant en dépôt, sous sa person or company referred to in paragraph (a), responsabilité ou pour les protéger des fonds ou (b), or (c) to hold the funds or securities, or des valeurs de la personne ou de la compagnie direct the person or company referred to in visée aux alinéas a), b) ou c) de les bloquer ou de paragraph (a), (b), or (c) to refrain from s’abstenir de retirer les fonds ou valeurs des withdrawing any such funds or securities from mains de toute autre personne ou compagnie les REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 16 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES any other person or company having any of ayant en dépôt, sous sa responsabilité ou pour them on deposit, under control, or for les protéger ou de conserver les fonds ou valeurs safekeeping or to hold all funds or securities of des clients ou de tiers en sa possession ou sous clients or others in the person or company’s sa responsabilité en fiducie pour le compte de possession or control in trust for any interim tout séquestre provisoire, gardien, syndic, receiver, custodian, trustee, receiver, or séquestre ou liquidateur nommé sous le régime liquidator appointed under the Bankruptcy and de la Loi sur la faillite et l’insolvabilité (Canada), Insolvency Act (Canada), the Canada Business de la Loi canadienne sur les sociétés par action et Corporations Act (Canada), the Winding-up and de la Loi sur le liquidations et les restructurations Restructuring Act (Canada), or until the registrar (Canada), ou jusqu’à ce qu’il révoque l’ordre ou in writing revokes the direction or consents to consente par écrit à libérer une valeur ou un release any particular fund or security from the fonds particulier de cet ordre. L’ordre ne direction, but the direction does not apply to s’applique toutefois pas à des fonds ou à des funds or securities in a stock-exchange clearing valeurs se trouvant dans une chambre de house or to securities in process of transfer by a compensation d’une bourse ni à des valeurs transfer agent unless the direction expressly so qu’est en train de transférer un agent de states, and in the case of a bank loan or trust transfert à moins de ne le déclarer company, the direction applies only to the expressément. S’agissant des banques, offices, branches, or agencies thereof named in compagnies de prêt ou de fiducie, l’ordre ne the direction. s’applique qu’à leurs succursales, bureaux ou agences y mentionnés. (2) Any person or company in receipt of a (2) Si elle a des doutes quant à son direction given under subsection (1), if in doubt application à tous fonds ou valeurs ou si des as to the application of the direction to any fonds ou valeurs sont réclamés par une funds or security or in the case of a claim being personne ou compagnie qui n’y est pas made thereto by any person or company not mentionnée, la personne ou la compagnie qui named in the direction, may apply to a judge of reçoit l’ordre visé au paragraphe (1) peut the Supreme Court, who may direct the s’adresser à un juge de la Cour suprême, qui disposition of any funds or security and may peut décider de la disposition de ces fonds ou de make any order as to costs that seems just. ces valeurs et rendre, quant aux dépens, l’ordonnance qui semble juste. (3) In any of the circumstances mentioned (3) Dans les circonstances visées aux in paragraph (1)(a), (b), or (c), the registrar may alinéas (1)a), b) ou c), le registraire peut, par in writing or by telegram notify the registrar of écrit ou par télégramme, aviser le registrateur land titles or any mining recorder that des titres de biens-fonds ou le registraire minier proceedings are being or are about to be taken qu’est engagée ou est sur le point de l’être toute that may affect land or mining claims belonging procédure qui peut avoir un effet sur des biens- to the person or company referred to in the fonds ou claims miniers appartenant à la notice, which notice shall be registered or personne ou compagnie visée dans l’avis. L’avis recorded against the lands or mining claims est enregistré ou inscrit sur les biens-fonds ou les mentioned therein and has the same effect as claims miniers qui y sont mentionnés; il a le the registration or recording of a certificate of lis même effet que l’enregistrement ou l’inscription pendens, and the registrar may in writing revoke d’un certificat d’affaire en instance, le registraire or modify the notice. R.S., c.158, s.20. pouvant par écrit révoquer ou modifier l’avis. L.R., ch. 158, art. 20 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 17 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Receiver, receiver and manager, or trustee Séquestre, séquestre-gérant ou syndic 21(1) The registrar may, 21(1) Le registraire peut, dans l’un des cas suivants, demander à un juge de la Cour (a) if the registrar is about to order an suprême de nommer un séquestre, un séquestre- investigation under section 18 or during or gérant ou un syndic aux biens d’une personne after an investigation under section 18; ou d’une compagnie : (b) if the registrar is about to make or has a) il est sur le point d’ordonner la tenue made a decision affecting the registration of d’une enquête en vertu de l’article 18 ou any person or company or affecting the right pendant ou après cette enquête; of any person or company to trade in securities; or b) il est sur le point de rendre ou a rendu une décision touchant l’inscription de la (c) if criminal proceedings or procedings in personne ou de la compagnie ou son droit de respect of a contravention of this Act or the se livrer à des opérations sur valeurs; regulations are about to be or have been commenced against any person or company c) des poursuites criminelles ou des that in the opinion of the registrar are poursuites relatives à une contravention à la connected with or arise out of any security or présente loi ou aux règlements qui, selon lui, any trade therein, or out of any business se rapportent à une valeur quelconque, à une conducted by the person or company, opération sur valeurs ou à toute entreprise que dirige une personne ou une compagnie, apply to a judge of the Supreme Court for the sont sur le point d’être engagées ou ont été appointment of a receiver or a receiver and engagées contre elle. manager or a trustee of the property of the person or company. (2) On an application made under (2) Le juge saisi de la demande présentée en subsection (1) the judge may, if satisfied that vertu du paragraphe (1) peut procéder à la the appointment of a receiver or a receiver and nomination et procéder également à une telle manager or a trustee of the property of any nomination au profit d’une personne ou de person or company or of persons or companies personnes, d’une compagnie ou de compagnies any of whose property is in the possession or dont les biens sont en possession ou sous la under the control of the person or company, responsabilité de la personne ou de la appoint a receiver or a receiver and manager or compagnie. a trustee of the property of the person or company. (3) On an ex parte application made by the (3) Le juge saisi d’une demande ex parte registrar under this section, the judge may make présentée par le registraire en vertu du présent an order under subsection (2) appointing a article peut, par ordonnance, procéder à la receiver or a receiver and manager or a trustee nomination au titre du paragraphe (2) pour une for a period not exceeding eight days. période maximale de huit jours. (4) A receiver or a receiver and manager or a (4) Le séquestre, le séquestre-gérant ou le trustee of the property of any person or syndic d’une personne ou d’une compagnie company appointed under this section shall be nommé en vertu du présent article agit à titre de the receiver or the receiver and manager or the séquestre, de séquestre-gérant ou de syndic pour trustee of all the property belonging to the tous les biens appartenant à la personne ou à la person or company or held by the person or compagnie en cause ou pour ceux qu’elle a en sa company on behalf of or in trust for any other possession en fiducie ou pour le compte d’un REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 18 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES person or company, and the receiver or the tiers et peut, si le juge le prescrit, liquider ou receiver and manager or the trustee has gérer les activités et les affaires de la personne authority, if so directed by the judge, to wind ou de la compagnie en cause et a, à cet égard, up or manage the business and affairs of the tous les pouvoirs voulus. person or company and all powers necessary or incidental thereto. (5) An order made under this section may be (5) L’ordonnance rendue en vertu du présent enforced in the same manner as any order or article peut être exécutée comme s’il s’agissait judgment of the Supreme Court and may be d’une ordonnance ou d’un jugement de la Cour varied or discharged on an application made by suprême; elle peut être modifiée ou annulée sur notice. R.S., c.158, s.21. demande présentée par avis. L.R., ch. 158, art. 21 PART 3 PARTIE 3 REGULATION OF TRADING RÉGLEMENTATION DU COMMERCE DES VALEURS MOBILIÈRES Prospectus Prospectus 22(1) No person or company shall trade in 22(1) Il est interdit à quiconque, personne ou any security issued by a mining company, compagnie, de se livrer, pour soi ou autrui, à des investment company, or industrial company opérations sur valeurs émises par une société either on their or its own account or on behalf minière, une société de placement ou une of any other person or company until there has société industrielle avant que ne soit déposé been filed with and accepted by the registrar a auprès du registraire et accepté par lui un prospectus in respect of the offering of the prospectus portant sur l’offre de valeurs et qu’il security and a receipt therefor in writing has ait délivré un reçu à cet égard ou ordonné qu’il been obtained from the registrar or the registrar n’était pas nécessaire d’en déposer un. has ordered a prospectus need not be filed. (2) A prospectus shall not be accepted by the (2) Le registraire n’accepte qu’un prospectus registrar unless it is completed in accordance établi en conformité avec la présente loi et les with this Act and the regulations. règlements. (3) A prospectus shall be dated and signed (3) Le prospectus est daté et signé par by everyone who, at the time of the filing quiconque était, au moment de son dépôt thereof with the registrar, is a director or auprès du registraire, un administrateur ou un promoter of the company that issued or will fondateur de la compagnie qui a émis ou issue the security, or is an underwriter or émettra les valeurs, un preneur ferme des optionee of the security. valeurs ou un bénéficiaire d’options sur celles-ci. (4) A prospectus shall contain a full, true, (4) Le prospectus contient des and plain disclosure relating to the security to renseignements complets, clairs et exacts sur les be traded and shall be in accordance with the valeurs mobilières qui font l’objet d’une regulations. opération et est rédigé en conformité avec les règlements. (5) If after the filing of a prospectus and the (5) Si, après le dépôt d’un prospectus et la issuance of a receipt therefor by the registrar délivrance d’un reçu à cet égard, un under subsection (1), a change occurs that changement survient rendant inexact ou causes to be incorrect or misleading, any trompeur un renseignement important contenu REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 19 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES material information in a prospectus, financial dans le prospectus, l’état financier ou le rapport statement, or report filed under this Act and déposé en vertu de la présente loi et se relating to the security being traded, a new or rapportant aux valeurs mobilières faisant l’objet amended prospectus, financial statement, or de l’opération, un prospectus, état financier ou report shall be filed with the registrar within 20 rapport — nouveau ou modifié — est déposé days of the occurrence of the change, signed by auprès du registraire dans les 20 jours du the signatories to the first prospectus filed with changement, signé par les signataires du premier the registrar, and if there has been a change of prospectus déposé. Si, entre-temps, il y a eu directors, promoters, or underwriters in the changement au sein des administrateurs, meantime, the registrar shall decide on the fondateurs ou preneurs fermes, le registraire necessary signatories. décide quelles signatures sont requises. (6) The registrar may accept a form of (6) Le registraire peut accepter un prospectus prospectus and any amendments or a statement et des modifications ou une déclaration de faits of material facts that is in accordance with the importants, conformes aux lois d’une autre law of another province if, in the registrar’s province, si, à son avis, le prospectus et les opinion, the prospectus and amendments or the modifications ou la déclaration de faits statement of material facts contains full, true, importants contient des renseignements and plain disclosure relating to the security to complets, clairs et exacts sur les valeurs be traded and is accompanied by proof of filing mobilières qui font l’objet de l’opération et est of the prospectus and amendment or the accompagné d’une preuve de leur dépôt dans statement of material facts in the other l’autre province. L.R., ch. 158, art. 22 province. R.S., c.158, s.22. Delivery of prospectus Remise des prospectus 23(1) A person or company registered for 23(1) La personne ou la compagnie inscrite trading in securities under this Act who or that aux fins d’opérations sur valeurs en vertu de la receives an order, subscription, or request for a présente loi, qui reçoit un ordre, une security to which section 22 is applicable shall souscription ou une demande relativement à deliver or cause to be delivered to the une valeur à laquelle l’article 22 s’applique, prospective purchasers remet ou fait remettre aux acheteurs éventuels : (a) a copy of the last prospectus or statement a) une copie du dernier prospectus ou de la of material facts relating to the security filed dernière déclaration de faits importants with the registrar; concernant la valeur, déposés auprès du registraire; (b) a copy of the last financial statement and reports filed with and accepted by the b) une copie du dernier état financier et des registrar; and rapports déposés et acceptés par le registraire; (c) a fair and accurate summary of the report c) un résumé juste et exact, rajustements on the property of the company that issued compris, du compte rendu sur les biens de la the security and the development thereof, compagnie émettrice de la valeur, et sur son with all appropriate corrections. évolution. (2) The delivery under subsection (1) shall (2) La remise visée au paragraphe (1) a lieu be made before delivery of the written avant la remise de la confirmation écrite visée à confirmation under section 27. R.S., c.158, s.23. l’article 27. L.R., ch. 158, art. 23 REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 20 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES Rescission of contract Résiliation du contrat 24(1) A person who has entered into a 24(1) Toute personne ayant conclu un contract for the purchase of a security to which contrat d’acquisition d’une valeur à laquelle section 22 applies is entitled to rescission of the l’article 22 s’applique a le droit de le résilier, si contract if les éléments suivants sont réunis : (a) section 23 has not been complied with; a) l’article 23 n’a pas été observé; (b) written notice of intention to commence b) un avis écrit d’intention d’introduire une an action for rescission of the contract is action en résiliation de contrat a été signifié à served on the person who contracted to sell la personne qui s’est engagée à vendre la the security within 60 days of the date of valeur dans les 60 jours suivant la remise de delivery of the written confirmation of the la confirmation écrite de la vente; sale of the security; and c) l’acquéreur est toujours propriétaire de la (c) the purchaser is still the owner of the valeur. security. (2) In an action for rescission under (2) Dans une action en résiliation intentée en subsection (1), the onus of proving compliance vertu du paragraphe (1), il incombe à celui qui with section 23 is on the person who, under the est ou serait, au titre du contrat, le vendeur des contract, was or would be the seller of the valeurs de prouver qu’il s’est conformé à securities. l’article 23. (3) No action shall be commenced under (3) Les actions intentées en vertu du présent this section after the expiration of three months article se prescrivent par trois mois à compter de from the date of service of the notice under la date de signification de l’avis mentionné au subsection (1). paragraphe (1). (4) Every prospectus or statement of material (4) Chaque prospectus ou déclaration de faits facts shall contain a statement of the rights importants comporte un énoncé des droits que given to a purchaser by this section. confère à l’acquéreur le présent article. L.R., R.S., c.158, s.24. ch. 158, art. 24 Right to rescind Droit de résilier 25(1) A person or company that is a party to 25(1) Quiconque, personne ou compagnie, a contract as purchaser resulting from the offer est partie à un contrat, à titre d’acquéreur, of a security to which section 22 applies has a découlant d’une offre de valeurs auxquelles right to rescind the contract while still the l’article 22 s’applique a le droit de le résilier, owner of the security if the prospectus, any tant qu’il en demeure propriétaire, si, ayant reçu amendment to the prospectus, or the statement le prospectus, les modifications du prospectus of material facts then filed with the registrar in ou la déclaration de faits importants, déposés compliance with section 22 received by the auprès du registraire conformément à purchaser as of the date of receipt, contains an l’article 22, l’un ou l’autre énonce inexactement untrue statement of material fact or omits to un fait important ou omet d’énoncer quelque state a material fact necessary in order to make fait important dont la présence est nécessaire any statement therein not misleading in the pour rendre un énoncé non trompeur dans les light of the circumstances in which it was made. circonstances qui ont conduit à la déclaration. REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 21 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES (2) No action by the purchaser shall be (2) Les actions intentées par l’acquéreur en commenced under this section after the vertu du présent article se prescrivent par 90 expiration of 90 days jours à compter de l’une des deux dates suivantes : (a) if a prospectus or amended prospectus has been received by the purchaser, from the a) la plus tardive de la date de réception du later to occur of the receipt of the prospectus prospectus ou du prospectus modifié par or amended prospectus, or the date of the l’acquéreur et celle du contrat visé au contract referred to in subsection (1); or paragraphe (1); (b) if a statement of material facts has been b) la plus tardive de la date de réception de la received, from the later to occur of the déclaration de faits importants ou celle du receipt of the statement of material facts, or contrat visé au paragraphe (1). the date of the contract referred to in subsection (1). (3) Subsection (1) does not apply to an (3) Le paragraphe (1) ne s’applique pas à untrue statement of a material fact or an l’énoncé inexact d’un fait important ni à omission to state a material fact l’omission d’énoncer un fait important dans les cas suivants : (a) if the untruth of the statement or the fact of the omission was unknown to the person a) l’inexactitude ou l’omission n’était pas or company whose securities are being connue de la personne ou de la compagnie offered by the prospectus or statement of dont les valeurs sont offertes par le material facts and, in the exercise of prospectus ou la déclaration de faits reasonable diligence, could not have been importants et ne pouvait l’être dans known to the person or company; l’exercice d’une diligence raisonnable; (b) if the statement or omission is disclosed b) l’énoncé ou l’omission sont révélés dans in an amendment to a prospectus or une modification qui est apportée à un statement of material facts filed in prospectus ou à une déclaration de faits compliance with section 22 and the importants déposé conformément à amendment to the prospectus or statement l’article 22 et que reçoit l’acquéreur; of material facts was received by the purchaser; or c) l’acquéreur était au fait de l’inexactitude de l’énoncé ou de l’omission au moment de (c) if the purchaser knew of the untruth of l’acquisition. the statement or knew of the omission at the time they purchased the security. (4) The cause of action conferred by this (4) La cause d’action que confère le présent section is in addition to and without derogation article s’ajoute aux autres droits dont from any other right the purchaser may have at l’acquéreur est titulaire en common law et n’a law. pas pour effet d’y déroger. (5) Every prospectus or amended prospectus (5) Le prospectus, le prospectus modifié ou la or statement of material facts shall contain a déclaration de faits importants énonce le droit statement of the right of rescission provided by de résiliation que confère le présent article. this section. (6) For the purpose of this section, if a (6) Pour l’application du présent article, le prospectus, a statement of material facts, or any destinataire est réputé avoir reçu dans le cours REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 22 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES amendment thereto is sent by prepaid mail, it normal du courrier le prospectus, la déclaration shall be deemed to be received in the ordinary de faits importants ou toute modification de course of mail by the person or company to ceux-ci, expédié par courrier affranchi. L.R., whom it was addressed. R.S., c.158, s.25. ch. 158, art. 25 Voidability of short sales Annulation des ventes à découvert 26(1) If a broker contracts with a client or 26(1) Est annulé à l’initiative du client le customer to buy and carry for them on margin contrat qui le lie à un courtier, lequel s’est any security, whether in the Yukon or elsewhere engagé à acheter et à détenir, sur couverture, and, while the contract continues, sells or une valeur, soit au Yukon ou ailleurs, mais qui, causes to be sold securities of the same kind for en cours de validité du contrat, vend ou fait any account in which the broker, or in the case vendre des valeurs similaires pour un compte of a partnership, the broker’s firm or a partner dans lequel lui-même ou, s’agissant d’une thereof, or in the case of a company, the société de personnes, sa société ou un associé, company or a director thereof, has a direct or ou, s’agissant d’une compagnie, la compagnie indirect interest, the contract shall at the option ou un administrateur de celle-ci, ont un intérêt, of the client or customer be void, and the client même indirect, dès lors que la vente réduirait or customer may recover from the broker all intentionnellement le montant des valeurs qu’il money paid with interest thereon, and all a en sa possession ou sous sa responsabilité dans securities deposited in respect thereof, if the le cours normal des affaires à un montant effect of any such sale shall otherwise than inférieur à celui qu’il devait maintenir pour tous unintentionally be to reduce the amount of les clients. Le client peut recouvrer auprès du those securities in the hands of the broker or courtier les sommes versées, intérêts compris, et under the broker’s control in the ordinary les valeurs déposées à cet égard. course of business below the amount of those securities which the broker should be carrying for all clients or customers. (2) The client or customer may exercise their (2) Le client peut exercer son choix d’annuler option under subsection (1) by a registered or le contrat en vertu du paragraphe (1), s’il certified letter to that effect mailed to the broker expédie par courrier recommandé ou certifié at the broker’s address for service in the Yukon une lettre à cet effet à l’adresse aux fins de with a copy thereof to the registrar. signification du courtier au Yukon et un double R.S., c.158, s.26. de la lettre au registraire. L.R., ch. 158, art. 26 Confirmation of customer’s transaction Confirmation de la transaction 27 Every broker who has acted as an agent 27 Le courtier qui agit à titre d’agent ou de or principal in a trade in a security shall commettant pour une opération sur valeurs promptly send or deliver to each client or confirme sans délai la transaction par écrit à customer for whom any security has been chaque client pour lequel une valeur a été bought or sold by the broker a written achetée ou vendue. La confirmation écrite confirmation of the transaction, setting forth énonce : (a) the quantity and description of the a) la quantité et une description des valeurs; security; b) la contrepartie; (b) the consideration; c) le nom du vendeur ou de l’acheteur, ou de (c) the name of the person or company from, l’intermédiaire de la vente ou de l’achat; to, or through whom the security was bought REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 23 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES or sold; d) la date de la transaction et, s’agissant d’un courtier membre d’une bourse, le nom de la (d) the day and, in the case of a member of a bourse en cause; stock exchange, the name of the stock exchange on which the transaction took e) la qualité éventuelle d’agent ou de place; commettant du courtier; (e) whether or not the broker is acting as f) la commission demandée, le cas échéant; principal or agent; g) le nom du vendeur, le cas échéant, qui a (f) the commission, if any, charged in respect participé à la transaction. L.R., ch. 158, art. 27 of the purchase or sale; and (g) the name of the salesperson, if any, in the purchase or sale. R.S., c.158, s.27. Calling at residences for the purpose of Interdiction de se rendre aux résidences trading 28(1) No person shall 28(1) Il est interdit, dans le but de se livrer à des opérations sur valeurs avec le public : (a) call at any residence; or a) de se rendre à une résidence; (b) telephone from in the Yukon to any resident in or outside of the Yukon for the b) de téléphoner à partir du Yukon à une purpose of trading in any security with any résidence située au Yukon ou ailleurs. member of the public. (2) In this section, (2) Les définitions qui suivent s’appliquent au présent article. “public” does not include « public » Ne vise pas : (a) close personal friends, a) les amis intimes personnels; (b) business associates, b) les associés; (c) customers with whom the person who calls for the purpose of trading in securities c) les clients avec lesquels la personne qui se has completed at least five trades in the past rend à une résidence dans le but de se livrer à in the course of regular business in the sale of des opérations a déjà réalisé au moins cinq or obtaining subscriptions for securities, or opérations sur valeurs dans le cours normal des affaires de vente ou de souscription de (d) any person who has received a prospectus valeurs; and who subsequently makes a request in writing, signed by themselves, for further d) la personne qui a reçu un prospectus et information with respect to the securities qui a, par la suite, signé une demande de described in the prospectus; « public » complément d’information relativement aux valeurs décrites dans le prospectus. “public” “residence” includes any building or part of a building in which the occupant thereof resides, « résidence » Est assimilé à une résidence tout either permanently or temporarily, and any ou partie d’un bâtiment où l’occupant habite en premises appurtenant thereto, but does not permanence ou temporairement, et ses REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 24 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES include an office used for business purposes. dépendances, à l’exclusion de tout bureau « résidence » professionnel. “residence” (3) This section does not apply to a trade in (3) Le présent article ne s’applique pas à une a security in which trust funds may be invested opération sur valeurs mobilières dans laquelle under the Trustee Act or a trade in a security des fonds en fiducie peuvent être placés au titre exempted by the regulations or by the registrar. de la Loi sur les fiduciaires ou à une opération R.S., c.158, s.28. soustraite à son application par les règlements ou par le registraire. L.R., ch. 158, art. 28 Opportunity for employment with Offre d’emploi investment 29 No person shall advertise by publishing 29 Il est interdit, sans l’autorisation écrite in any newspaper, magazine, or periodical, or by préalable du registraire, d’annoncer dans un any written or printed matter displayed to any périodique — journal ou revue — ou par écrit person, an opportunity for employment ou imprimé une offre d’emploi liée à une coupled with an invitation to purchase invitation d’acheter des valeurs ou en securities, or any offer of employment in contrepartie d’un prêt. L.R., ch. 158, art. 29 consideration of a loan, without the approval of the registrar in writing having been first obtained. R.S., c.158, s.29. Investment counsel or securities advisor Conseiller en placement 30 No person shall carry on business or 30 Il est interdit d’agir à titre de conseiller describe themselves as an investment counsel or en placement ou en valeurs, ou de se prétendre securities advisor unless the person is registered tel, sans être inscrit à titre de courtier sous le under this Act as a broker. R.S., c.158, s.30. régime de la présente loi. L.R., ch. 158, art. 30 Representation of government approval Assertions 31 No person shall make any representation, 31 Il est interdit de déclarer, oralement ou written or oral, that the Minister or registrar has par écrit, que le ministre ou le registraire a agréé in any way passed on the financial standing, de quelque façon la situation financière, fitness, or conduct of any broker, security issuer, l’aptitude ou la conduite d’un courtier, d’un salesperson, or person, or on the merits of any émetteur de valeurs, d’un vendeur ou de toute security offered for sale by any broker, security autre personne ou les avantages que présente issuer, salesperson, or person. R.S., c.158, s.31. une valeur mobilière offerte en vente par l’une de ces personnes. L.R., ch. 158, art. 31 Order to cease trading Ordre de cessation 32(1) If the registrar considers it to be in the 32(1) S’il estime la mesure d’intérêt public, le public interest, the registrar may at any time registraire peut à tout moment, par ordre, issue an order prohibiting any person or interdire à toute personne ou compagnie à company to whom the order is addressed, laquelle l’ordre est adressé, qu’elle soit inscrite whether the person or company is registered or ou non, de se livrer aux opérations visées dans not, from trading in the securities mentioned in l’ordre pour les périodes y mentionnées. the order for any periods that may be mentioned therein. REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 25 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES (2) Every order made under this section shall (2) L’ordre donné en vertu du présent article be served on the person or company to whom it est signifié à la personne ou à la compagnie à is addressed and immediately on receipt of the laquelle il est adressé. Son destinataire est tenu notice, and so long as the order remains in de s’y conformer sans délai et pendant toute la force, the person or company named therein période d’effet. shall comply with the order. (3) A copy of the order shall be served on (3) Une copie de l’ordre est signifiée à the person or company issuing the security. l’émetteur des valeurs en cause. (4) Any person or company prohibited by (4) Le destinataire de l’ordre visé au any order made under subsection (1) shall have paragraphe (1) peut en appeler à la Cour the right of appeal therefrom to the Supreme suprême dans les 30 jours suivant la mise à la Court if made within 30 days from the date of poste de l’ordre. Cependant, la Cour suprême the mailing of the order to the person or peut autoriser la prorogation de ce délai. L.R., company named therein except that the ch. 158, art. 32 Supreme Court may give leave to extend the time for appeal beyond the 30 days. R.S., c.158, s.32. PART 4 PARTIE 4 AUDITS VÉRIFICATIONS Undertaking to employ accountant Engagement 33 Every person or company who or that 33 Quiconque, personne ou compagnie, applies for registration as a broker or security demande d’être inscrit sous le régime de la issuer under this Act shall give to the registrar, présente loi à titre de courtier ou d’émetteur de at the time of making application, their or its valeurs remet au registraire, avec sa demande, undertaking in writing to employ an un engagement écrit par lequel il s’oblige à independent accountant satisfactory to the recourir aux services de comptables registrar to audit in each year their or its assets indépendants, agréés par le registraire, pour and liabilities and to prepare a balance sheet vérifier l’actif et le passif et dresser un bilan showing the position of their or its business and annuel indiquant l’état de la situation de affairs as at a date to be stated in the l’entreprise en cause à la date mentionnée dans undertaking. R.S., c.158, s.33. l’engagement. L.R., ch. 158, art. 33 Broker and security issuer to keep records Tenue de registres 34 Every person or company registered 34 Tout courtier ou émetteur de valeurs under this Act as a broker or security issuer shall inscrit sous le régime de la présente loi tient les keep whatever books and records are necessary livres et les registres nécessaires à la for the proper recording of their or its business consignation en bonne et due forme de ses transactions and financial affairs and shall, opérations et de ses affaires financières. Malgré despite the requirements of section 33, file with l’article 33, il dépose auprès du registraire, en la the registrar annually and at any other time or forme réglementaire, chaque année et chaque times that the registrar may require a financial fois que le registraire l’exige un état financier de statement as to their or its financial position, sa situation financière, attesté par un de ses certified by a partner or director of the person or associés ou dirigeants, selon le cas, et company so registered and reported on by the mentionné dans le rapport de ses vérificateurs, auditors of the person or company, and any ainsi que tout autre renseignement que le REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 26 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES other information that the registrar may require registraire exige. L.R., ch. 158, art. 34 in the form prescribed. R.S., c.158, s.34. Financial examination Examen financier 35(1) The registrar or any person or persons 35(1) Le registraire, ou toute personne directed in writing by the registrar may at any assignée par lui par écrit, peut, à quelque time make an examination of the financial moment que ce soit, examiner les affaires affairs of any person or company registered financières de toute personne ou compagnie under this Act as a broker or security issuer or of inscrite sous le régime de la présente loi à titre any person or company whose securities have de courtier ou d’émetteur de valeurs, ou dont les been the subject of a filing of a prospectus valeurs ont fait l’objet du dépôt d’un prospectus pursuant to the requirements of this Act, and conformément aux exigences de la présente loi, prepare a balance sheet as of the date of the dresser un bilan à la date d’un tel examen et examination and any other statements and établir tout autre état et rapport qu’il exige. reports required by the registrar. (2) The registrar or any person or persons (2) Le registraire ou la personne chargée de making an examination under this section is l’examen que prévoit le présent article ont libre entitled to free access to all books of account, accès à tous les livres de comptabilité, aux securities, cash, documents, bank accounts, valeurs, à la caisse, aux documents, aux comptes vouchers, correspondence, and records of every bancaires, aux pièces comptables, à la description of the person or company whose correspondance et aux registres de toute sorte de financial affairs are being examined, and no la personne ou de la compagnie en cause; il est person or company shall withhold, destroy, interdit de retenir, de détruire, de dissimuler ou conceal, or refuse to give any information or de refuser de communiquer tous thing reasonably required for the purpose of the renseignements ou choses raisonnablement examination. requis pour les besoins de l’examen. (3) The registrar may charge the prescribed (3) Le registraire peut exiger les droits fees for any examination made under this réglementaires pour l’examen effectué en vertu section. R.S., c.158, s.35. du présent article. L.R., ch. 158, art. 35 PART 5 PARTIE 5 GENERAL DISPOSITIONS GÉNÉRALES Judge not persona designata Personne désignée 36 A judge of the Supreme Court in 36 Le juge de la Cour suprême qui exerce les exercising any of the powers conferred on the pouvoirs que la présente loi confère à un juge judge by this Act shall be deemed so to act as a est réputé agir en sa qualité de juge de la Cour judge of the Supreme Court and not as persona suprême et non en tant que personne désignée. designata. R.S., c.158, s.36. L.R., ch. 158, art. 36 Rules of Court to apply Règles de procédure 37 The provisions of the Judicature Act and 37 La Loi sur l’organisation judiciaire et les the Rules of Court, so far as they are applicable to Règles de procédure, y compris les dispositions se proceedings of a like nature including those rapportant aux appels et à l’exécution des relating to appeals and to the enforcement of jugements et ordonnances, s’appliquent, autant judgments and orders, shall apply to every que faire se peut, à toute procédure de même REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 27 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES proceeding before the Supreme Court or a judge nature introduite en vertu de la présente loi thereof under this Act. R.S., c.158, s.37. devant la Cour suprême ou tel de ses juges. L.R., ch. 158, art. 37 Appointments Nominations 38(1) The Minister may appoint a registrar 38(1) Le ministre peut nommer un registraire of securities. des valeurs mobilières. (2) The registrar of securities may appoint (2) Le registraire des valeurs mobilières peut deputy registrars of securities. nommer des registraires adjoints des valeurs S.Y. 1998, c.24, s.3. mobilières. L.Y. 1998, ch. 24, art. 3 Confidentiality Confidentialité 39 The registrar and every officer, clerk, or 39 Le registraire, tout membre de son person in or attached to the registrar’s office personnel ou toute personne de son bureau shall keep secret all facts and information garde secrets tout fait et tout renseignement obtained or furnished under this Act except so obtenus ou recueillis en vertu de la présente loi, far as their public duty requires them to make sauf s’il est de son devoir public de les divulguer disclosure thereof, or to report or take official ou s’il doit en faire rapport ou prendre quelque action thereon. R.S., c.158, s.39. mesure officielle à cet égard. L.R., ch. 158, art. 39 Protection of persons administering the Act Immunité 40 No action whatever, and no proceedings 40 Échappent à toute action et à tout by way of injunction, mandamus, prohibition, recours, par voie d’injonction, de mandamus, de or other extraordinary remedy, shall lie or be prohibition ou par tout autre recours commenced against any person, whether in extraordinaire visant tout fait, acte ou omission their public or private capacity, or against any lié à l’application ou à la mise en œuvre de la company in respect of any act or omission in présente loi ou des règlements, le ministre ou connection with the administration or carrying- son représentant, ou le registraire, agissant à out of the provisions of this Act or the titre officiel ou privé, ou une compagnie, si regulations if the person is the Minister or the l’intéressé agit sous l’autorité orale ou écrite ou Minister’s representative, or the registrar, or if avec le consentement de l’une de ces personnes, the person or company was proceeding under ou encore sous le régime d’une ordonnance de the written or verbal direction or consent of any la Cour suprême ou tel de ses juges rendue en one of them, or under an order of the Supreme vertu de la présente loi. L.R., ch. 158, art. 40 Court or a judge thereof made under this Act. R.S., c.158, s.40. Admissibility in evidence of certified Admissibilité en preuve statements 41 A statement as to 41 Est recevable en preuve à tous égards dans une action, une procédure ou une (a) the registration or non-registration of any poursuite une déclaration, dans la mesure où person or company; elle est pertinente et sans qu’il soit nécessaire de prouver l’authenticité de la signature qui y est (b) the filing or non-filing of any document apposée ou la qualité officielle du signataire, or material required or permitted to be filed censée certifiée par le registraire et attestant : REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 28 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES with the registrar; a) l’inscription ou la non-inscription d’une personne ou d’une compagnie; (c) any other matter pertaining to that registration, non-registration, filing, or non- b) le dépôt ou le non-dépôt d’un document filing or to any such person, document, or ou d’une documentation à déposer auprès de material; or lui; (d) the date on which the facts came to the c) tout autre fait lié à l’inscription, à la non- knowledge of the registrar for the purposes of inscription de la personne, au dépôt ou au section 47 non-dépôt de documents ou d’une documentation; purporting to be certified by the registrar is, without proof of the office or signature of the d) la date où il a été saisi des faits pour person certifying, receivable in evidence, so far l’application de l’article 47. L.R., ch. 158, as relevant, for all purposes in any action, art. 41 proceeding, or prosecution. R.S., c.158, s.41. Power to give priority to prospector or miner Priorité 42 When a bona fide prospector or miner has 42 Le prospecteur minier ou le mineur become the owner of or beneficially entitled to véritable qui est propriétaire d’une valeur any security in consideration of their work as a mobilière ou qui y a droit à titre de bénéficiaire prospector or miner, and when the security is in en contrepartie de son travail en cette qualité escrow under the control of the registrar, the peut se voir donner la priorité que le registraire registrar may in releasing the security from estime indiquée s’il donne mainlevée au blocage escrow give any priority or preference to the qui a placé la valeur sous son contrôle. L.R., prospector or miner that the registrar considers ch. 158, art. 42 advisable. R.S., c.158, s.42. Inspection and copies of documents Inspection et copies de documents 43 Any person may inspect and may require 43 Sur paiement des droits réglementaires, a copy or extract of any document or a chacun peut consulter tout document ou certificate of any registration on payment of the certificat d’inscription et en obtenir des copies prescribed fee and may require the copy or ou des extraits et demander au registraire de les extract to be certified by the registrar as a true certifier conformes. Toutefois, le présent copy or extract on payment of the prescribed paragraphe ne s’applique pas aux documents fee, but the provisions of this subsection shall que le registraire estime confidentiels. L.R., not extend to any document which in the ch. 158, art.

43 opinion of the registrar is of a confidential nature. R.S., c.158, s.43. Witnesses Témoins 44 The Minister and registrar in their official 44 Le ministre et le registraire ne sont pas capacities shall not be bound to attend out of tenus, dans le cadre de leurs fonctions, hors de their offices as witnesses for examination, or to leurs bureaux, de comparaître, de témoigner ou produce out of their offices any document kept de produire des documents déposés auprès d’eux or filed with them as the Minister or registrar ou tenus par eux en vertu de la présente loi par under this Act, in pursuance of any subpoena, suite d’une assignation à comparaître, d’une order, or summons issued from any court, ordonnance ou d’une citation émanant d’un whether the subpoena, order, or summons is tribunal et adressée à ceux-ci ès qualités ou à REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 29 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES directed to them personally or in their official titre purement personnel; ils peuvent toutefois à capacity; but the Minister or registrar may be leurs bureaux être interrogés et produire des examined and documents produced under a documents dans le cadre d’une commission commission or otherwise at their office. rogatoire ou autrement. L.R., ch. 158, art. 44 R.S., c.158, s.44. Regulations Règlements 45 The Commissioner in Executive Council 45 Le commissaire en conseil exécutif peut, may make regulations in respect of any matter par règlement, régir toute question prévue par la arising out of the provisions of this Act. présente loi. L.R., ch. 158, art. 45 R.S., c.158, s.45. Offences and penalties Infractions et peines 46(1) Every person or company who or that, 46(1) Commet une infraction et est passible, sur déclaration de culpabilité par procédure (a) makes a statement in any material sommaire, d’une amende maximale de 2 000 $ evidence or information submitted or given ou d’un emprisonnement maximal d’un an, ou under this Act or the regulations to the de l’une de ces peines, quiconque : Minister, the Minister’s representative, or the registrar, or to any person appointed to make a) fait une déclaration dans un témoignage an investigation or audit under this Act, that ou un renseignement important donné en at the time and in the light of the vertu de la présente loi ou des règlements, au circumstances under which it is made is false ministre, à un de ses représentants, au or misleading with respect to any material registraire, à un enquêteur ou à un fact, or that omits to state any material fact vérificateur nommé en vertu de la présente the omission of which makes the statement loi, qui, au moment où elle est faite, est, eu false or misleading; égard aux circonstances, fausse ou trompeuse, ou omet de déclarer un fait (b) makes a statement in any application, important, omission qui rend la déclaration report, prospectus, return, financial fausse ou trompeuse; statement, or other document required to be filed or furnished under this Act or the b) fait une déclaration dans un document — regulations that, at the time and in the light demande, rapport, prospectus, état financier of the circumstances under which it is made, ou autre — requis par la présente loi, qui, au is false or misleading with respect to any moment où elle est faite, est, eu égard aux material fact or that omits to state any circonstances, fausse ou trompeuse, ou omet material fact the omission of which makes de déclarer un fait pertinent, omission qui the statement false or misleading; rend la déclaration fausse ou trompeuse; (c) contravenes this Act or the regulations; or c) contrevient à la présente loi ou aux règlements; (d) fails to observe or comply with any order, direction, or other requirement made under d) omet de se conformer à tout ordre, this Act or the regulations, ordonnance, instruction ou autre obligation découlant de la présente loi ou des commits an offence and on summary règlements. conviction is liable to a fine of not more than $2,000 or to imprisonment for a term of not more than one year, or to both fine and REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 30 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES imprisonment. (2) No person or company commits an (2) Ne peut être reconnue coupable des offence under paragraph (1)(a) or (b) if they or it infractions prévues aux alinéas (1)a) ou b) la did not know that the statement was false or personne ou la compagnie qui ne savait pas que misleading and in the exercise of reasonable la déclaration était fausse ou trompeuse et qui, diligence could not have known that the dans l’exercice d’une diligence raisonnable, ne statement was false or misleading. pouvait pas le savoir. (3) If a company commits an offence under (3) En cas de perpétration par une compagnie subsection (1), every director or official of that d’une infraction prévue au paragraphe (1), ceux company who authorized, permitted, or de ses cadres ou administrateurs qui l’ont acquiesced in the offence also commits an autorisée ou permise, ou qui y ont acquiescé, offence and on summary conviction is liable to sont considérés comme coauteurs de l’infraction a fine of not more than $2,000 or to et sont passibles, sur déclaration de culpabilité imprisonment for a term of not more than one par procédure sommaire, d’une amende year, or to both fine and imprisonment. maximale de 2 000 $ ou d’un emprisonnement maximal d’un an, ou de l’une de ces peines. (4) Despite subsection (1), if a company is (4) Malgré le paragraphe (1), l’amende convicted thereunder, the maximum fine that maximale est portée à 25 000 $ dans le cas de la may be imposed is $25,000. R.S., c.158, s.46. compagnie déclarée coupable. L.R., ch. 158, art. 46 Prosecutions Poursuites 47(1) No prosecution for an offence under 47(1) Les poursuites pour infraction à la this Act shall be commenced except with the présente loi ne peuvent être intentées qu’avec le consent or under the direction of the Minister consentement ou sous l’instruction du ministre or the Minister’s authorized officer. ou de son représentant autorisé. (2) Unless otherwise provided in this Act no (2) Sauf disposition contraire de la présente prosecution for an offence under this Act shall loi, les poursuites pour infraction à la présente be commenced more than two years after the loi se prescrivent par deux ans à compter de la facts on which the proceedings are based first date où le registraire a été initialement saisi des came to the knowledge of the registrar. faits faisant l’objet de l’infraction. L.R., ch. 158, R.S., c.158, s.47. art. 47 Warrants of arrest from other jurisdictions Mandats 48(1) If a judge or justice of a province 48(1) Si un mandat d’arrêt a été lancé par un issues a warrant for the arrest of any person on a juge ou un juge de paix d’une province ou charge of violating any provision of any statute contre une personne accusée d’avoir contrevenu of that province similar to this Act, any judge of à une de ses lois, semblable à celle-ci, un juge de the Territorial Court or justice of the Yukon la Cour territoriale ou un juge de paix du Yukon within whose jurisdiction that person is or is dans le ressort duquel l’accusé se trouve ou est suspected to be may, on satisfactory proof of the soupçonné se trouver peut, sur preuve handwriting of the judge or justice who issued satisfaisante de l’écriture du juge ou du juge de the warrant, make an endorsement thereon in paix auteur du mandat, viser le mandat en la the form prescribed by the regulations, and a forme réglementaire. Le mandat ainsi visé warrant so endorsed shall be sufficient authority permet à son porteur, à tous ceux à qui il était to the person bringing the warrant, to all other adressé à l’origine et à tous les agents de la paix REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 31 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES persons to whom it was originally directed and dans le ressort territorial du juge ou du juge de to all peace officers within the territorial paix, d’exécuter le mandat dans ce ressort et jurisdiction of the judge or justice so endorsing d’arrêter et d’amener l’accusé tant au Yukon the warrant to execute it within that jurisdiction qu’à l’extérieur et de l’arrêter de nouveau and to take the person arrested thereunder n’importe où au Yukon. either out of or anywhere in the Yukon and to rearrest that person anywhere in the Yukon. (2) Any peace officer of the Yukon or any (2) Tout agent de la paix du Yukon ou d’une province who is passing through the Yukon, province qui est de passage au Yukon en ayant having in their custody a person arrested in sous sa garde une personne arrêtée dans une another province under a warrant endorsed in autre province en vertu d’un mandat visé au the manner provided by subsection (1), shall be titre du paragraphe (1) est fondé à garder, à entitled to hold, take, and rearrest the accused amener et à arrêter de nouveau l’accusé anywhere in the Yukon under that warrant n’importe où au Yukon en vertu de ce mandat without proof of the warrant or the sans avoir à justifier du mandat ni du visa. L.R., endorsement thereof. R.S., c.158, s.48. ch. 158, art. 48 Collection of costs of investigation Perception des frais d’enquête 49(1) If in consequence of an investigation 49(1) Le ministre est fondé à exiger de toute under Part 2 any person has been personne le paiement de tout ou partie des frais d’enquête ou de vérification si, par suite de (a) convicted of a criminal offence; l’enquête prévue à l’article 18, le registraire a nommé, en application du paragraphe 18(6), un (b) convicted of an offence against this Act or comptable ou une personne pour procéder à un the regulations; examen ou si, par suite d’une enquête menée sous le régime de la partie 2 : (c) enjoined by an order made under section 19; or a) elle a été déclarée coupable d’une infraction criminelle; (d) found to be committing, to have been about to commit, or to have committed a b) elle a été déclarée coupable d’une criminal offence involving fraud or an infraction à la présente loi ou aux offence against this Act or the regulations, règlements; or if for the purposes of an investigation under c) elle fait l’objet d’une ordonnance rendue section 18 the registrar has under subsection en vertu de l’article 19; 18(6) appointed an accountant or other person to make an examination in the course of the d) il est démontré qu’elle commet, était sur le investigation, the Minister shall be entitled to point de commettre ou a commis une demand from the person payment of the whole infraction criminelle comportant une fraude or any part of the investigation or examination. ou une infraction à la présente loi ou aux règlements. (2) The Minister shall set forth in a (2) Le ministre signe un certificat attestant la certificate signed by the Minister that the tenue de l’enquête ou de l’examen, le montant investigation or examination was made, the exigé en vertu du paragraphe (1) et le nom de la amount demanded under subsection (1), and personne en cause. Le certificat, ou une copie du the name of the person from whom it is certificat certifiée conforme par le registraire, demanded, and the certificate or a copy thereof peut être déposé auprès du greffier de la Cour certified by the registrar as a true copy may be suprême, et, étant ainsi déposé, devient une REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 32 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002 CHAPTER 201 CHAPITRE 201 SECURITIES ACT LOI SUR LES VALEURS MOBILIÈRES filed with the registrar of the Supreme Court ordonnance du tribunal et peut être exécuté and when so filed shall become an order of that comme un jugement de la Cour suprême contre court, and may be enforced as a judgment of the cette personne pour le montant mentionné Supreme Court against that person for the dans le certificat. L.R., ch. 158, art. 49 amount stated in the certificate. R.S., c.158, s.49. QUEEN’S PRINTER FOR THE YUKON  L’IMPRIMEUR DE LA REINE POUR LE YUKON REVISED STATUTES OF THE YUKON 2002 33 LOIS RÉVISÉES DU YUKON 2002